금융 초강대국

바람직한 금융 재능에는 여러 종류가 있습니다. 저평가된 주식을 찾아내고, 스타 펀드 매니저를 찾아내고, 주식과 채권 시장이 어떤 방향으로 나아갈지 알아내는 재주를 갖고 싶지 않은 사람은 없을 것입니다. 문제는 어떤 사람들은 잠시 동안 이러한 재능을 가진 것처럼 보일 수 있지만, 대개 겉으로 보이는 예지력은 어리석은 운에 불과하다는 것이 밝혀진다는 점입니다.

그렇다면 우리는 어디로 가야 할까요? 뻔하지만 알기 어려운 재테크 비법은 잊어버리고, 약간의 노력만 기울이면 우리 모두가 활용할 수 있는 비법에 집중하세요. 다음은 우리 모두가 개발하기 위해 노력해야 한다고 생각하는 7가지 장점입니다.

 1. 더 큰 겸손. 더 큰 금융 세계와 우리 자신의 금융 생활은 불확실성으로 가득 차 있습니다. 시장 붕괴, 실직, 건강 악화, 집 수리, 가족 비극 등 모든 미지의 상황에 대해 생각해 보세요. 목록은 끝이 없습니다.

 금융 세계에는 우리가 알 수 없고 통제할 수 없는 것이 많다는 사실을 겸허하게 받아들여야 합니다. 대신, 우리가 얼마나 저축하고 지출하는지, 어떤 보험에 가입했는지, 투자 비용으로 얼마를 지불하는지, 포트폴리오의 세금 고지서, 투자 위험은 얼마나 감수하는지 등 우리가 실제로 결정할 수 있는 금융 생활의 측면에 에너지를 집중해야 합니다. 아니요, 다음 인기 종목을 찾는 것만큼 흥미로운 일은 없습니다. 하지만 이 방법들은 재정 상태를 개선하는 훨씬 더 확실한 방법입니다.

2. 고정 비용 절감. 우리의 목표는 가능한 한 지출을 줄이는 것이 아니어야 합니다. 그보다는 우리가 진정으로 중요하게 생각하는 것에 지출하는 동시에 미래를 위한 충분한 여유를 확보해야 합니다. 하지만 이 두 가지 목표를 달성하려면 다른 무언가를 포기해야 합니다. 제가 제안합니다: 고정 생활비를 면밀히 주시하세요. 모기지나 임대료, 자동차 비용, 공과금, 보험료, 체육관 멤버십부터 케이블 TV, 음악 스트리밍에 이르기까지 모든 항목에 대한 월별 반복 지불액 등이 여기에 해당합니다.

고정 생활비가 낮을수록 나머지 재정 생활이 더 쉬워집니다. 재량에 따른 '즐거운' 지출, 저축, 자선단체나 사랑하는 사람에게 기부할 수 있는 여유가 더 많아집니다. 또한 고정 월 생활비가 낮으면 실직이나 대규모 집 수리 비용 지출과 같이 재정 생활에 큰 타격을 입었을 때에도 더 나은 상황에 처할 수 있습니다.

3. 덜 비싼 욕구. 여유 자금을 어디에 사용하시겠습니까? 옷 쇼핑, 예술품 구입, 취미, 휴가, 콘서트, 외식, 자동차 업그레이드, 스포츠 경기, 집 리모델링 등 여가 시간과 돈을 사용할 수 있는 곳은 매우 다양합니다.

우리가 선택하는 것은 개인적인 선호도를 반영하므로 해당 구매를 감당할 수 있다면 나쁜 선택은 없습니다. 하지만 피크닉, 정원 가꾸기, 운동, 도서관에서 책 읽기, 일기 쓰기, 친구들과 어울리기 등 비용이 적게 드는 방법으로 여가 시간을 사용하는 것을 선호한다면 저축하기가 더 쉬워지고 행복한 은퇴를 위해 훨씬 더 작은 둥지를 마련할 수 있을 것입니다.

4. 더 긴 기간. 전문 자산 관리자와 월스트리트 애널리스트가 향후 몇 달에 집중하는 이유는 무엇일까요? 대답하기 어려운 질문은 아닙니다: 단기 성과는 월스트리트 보수의 큰 원동력이며, 금융 업계에서 사랑받는 연말 보너스를 포함합니다.

바로 이 부분에서 일반 투자자는 큰 이점을 누릴 수 있습니다. 당장의 재정적 걱정을 넘어 장기적인 관점에 집중할 수 있고, 주식 비중이 높은 다각화된 포트폴리오로 고난과 역경을 견뎌낸 투자자에게 주어지는 보상을 누릴 수 있습니다. 하지만 장기 투자란 얼마나 걸리는 걸까요? 사람마다 답은 다르겠지만, 많은 사람들이 저축한 금액의 상당 부분이 수년 동안 사용되지 않을 것이라는 사실을 알게 될 것입니다.

저는 보통 은퇴자들에게 5년 동안 포트폴리오 인출금을 보수적인 투자로 유지하라고 제안하는데, 이는 주식 시장 하락을 극복하고 이후 반등의 혜택을 누리기에 충분할 것입니다. 하지만 보수적으로 7년을 유지한다고 가정해 봅시다. 4%의 인출 금리를 적용하여 채권 이자와 주식 배당을 무시하고 인플레이션을 무시한 채 7년 동안 포트폴리오를 인출하면 포트폴리오의 28%는 보수적인 투자에 유지하고 나머지 72%는 주식에 투자할 수 있는 여유를 확보할 수 있습니다. 이는 은퇴자에게는 공격적인 자산 배분으로 간주될 수 있지만, 저는 여전히 신중한 자산 배분이라고 주장하고 싶습니다.

자신의 은퇴 자금으로 포트폴리오의 큰 부분이 필요하지 않다고 확신하여 매년 4% 미만의 지출을 하고 있다면 어떨까요? 남은 돈은 아마도 가족이나 자선 단체에 유증할 것이며, 저라면 그 돈의 100%를 주식에 할당할 것입니다.

5. 더 높은 위험 감수성. 주식에 더 많은 포트폴리오를 할당하는 것이 합리적이라고 해도 그렇게 하는 것이 편하십니까? 앞서 언급한 다른 특성과 마찬가지로 높은 위험 감내력은 기를 수 있다고 생각합니다. 시장 역사를 공부하고 개인적으로 목격했던 시장 혼란과 실현되지 않았던 모든 두려움을 떠올려보면 위험에 대한 내성을 키울 수 있을 것입니다.

물론, 일부의 주장처럼 재정 상황이 허락한다고 해서 위험에 대한 내성이 높아진다고 해서 반드시 행동에 나서야 하는 것은 아닙니다. 문제는 '충분'이라는 가장 중요한 개념입니다. 빌 번스타인은 "게임에서 이겼다면 정말 필요한 돈만 가지고 게임을 중단하라"고 말했습니다.

은퇴 후에는 위험 페달을 밟지 않고 조금 더 신중하게 투자하는 것이 좋다고 생각합니다. 위에서 언급한 것처럼 포트폴리오 인출을 5년이 아닌 7년 동안 단기 채권에 투자하는 것도 좋은 방법일 수 있습니다. 하지만 저는 은퇴 후 필요한 모든 지출을 보장하기 위해 소득 연금과 인플레이션 연동 국채에 모든 것을 투자하여 "게임에서 이겼다"는 논리적 결론에 도달하고 싶지는 않습니다.

6. 자기 인식 향상. 자신을 더 잘 이해할수록 더 나은 재무 결정을 내릴 수 있습니다. 이는 단순히 위험 허용 범위를 아는 것만이 아닙니다. 또한 우리의 가장 큰 희망과 두려움을 파악하고, 우리의 양육 환경이 우리에게 어떤 영향을 미치고 있는지 생각하고, 돈이 우리에게 어떤 의미인지 이해하고, 행복을 증진하기 위해 돈을 가장 잘 사용할 수 있는 방법을 고민하는 것이기도 합니다.

이러한 자기 탐색은 결코 끝나지 않습니다. 우리의 태도는 경험과 나이에 따라 변하기 때문입니다. 예를 들어, 나이가 어릴수록 소유물 획득에 더 많은 관심을 보이는 경우가 많습니다. 부분적으로는 시간적 여유가 더 길기 때문에 어떤 물건을 사든 즐길 수 있는 시간이 더 많기 때문입니다. 그러나 이러한 사람들은 아직 우리가 구매하는 많은 소유물에 수반되는 수많은 설렘과 실망의 사이클을 겪어보지 않았기 때문이기도 합니다. 이러한 지혜를 배워야 하며, 이는 나이가 많은 사람들이 소유물보다는 경험을 구매하는 데 더 큰 관심을 갖는 이유를 설명하는 데 도움이 됩니다.

7. 내일을 위한 더 많은 관심. 우리의 삶은 현재 자아의 징징대는 요구와 종종 무시되는 미래 자아의 요구 사이에서 끊임없이 균형을 맞춰야 합니다. 오늘을 소비할 것인가, 아니면 내일을 위해 저축할 것인가? 이것이 전형적인 재정적 트레이드오프입니다.

하지만 우리 삶의 다른 영역에서도 트레이드오프가 존재합니다. 아침에 체중계가 그리 친절하지 않을 것을 알면서도 오늘 치즈버거와 감자튀김을 먹을까요? 다음 주가 악몽이 될 수 있다는 것을 알면서 이번 주에는 일을 미뤄야 할까요? 내일의 건강 상태가 좋지 않을 것을 알면서 오늘 운동을 건너뛸까요?

삶에 대한 더 큰 통제감을 갈망한다면 더 나은 내일을 위해 오늘을 희생하는 것이 삶의 방식이 될 수 있으며, 이는 다소 지루할 수 있다는 것을 알고 있습니다. 하지만 이러한 위험에도 불구하고 내일의 필요를 인식하는 것이야말로 재테크의 가장 큰 힘이며, 실제로 가장 중요한 힘일 수 있다고 주장하고 싶습니다.

Jonathan Clements is the founder and editor of HumbleDollar.